Cuando compré mi casa hace casi una década, estaba ubicada en una de las últimas franjas asequibles que quedaban de Colorado, justo entre Denver y Boulder. A lo largo llegó una estación de tren ligero a poca distancia de mi casa y, posteriormente, aumentos constantes en mi valor de la casa, según el correo anual del tasador del condado. Coincidiendo con esto - como El mercado inmobiliario de Colorado llegó a ebullición - comencé a recibir volantes dudosos de empresas interesadas en comprar acciones de capital en mi casa.
Charlé con algunos expertos para obtener información sobre los acuerdos de acciones sobre el valor neto de la vivienda. Resulta que son bastante riesgosos, aunque pueden ayudarlo a acceder a parte del valor neto de su casa mientras aún vive en ella. Las acciones sobre el valor neto de la vivienda tampoco son solo para los propietarios de viviendas existentes: algunos inversores en mercados candentes están dispuestos para ayudar a cubrir su pago inicial a cambio de una parte considerable de las ganancias si su casa se revaloriza en valor.
Puede pensar en acciones sobre el valor neto de la vivienda como comprar acciones en una empresa, explica Tim Macy, un agente de bienes raíces con Real Broker LLC en San Antonio, Texas.
“Con las acciones sobre el valor neto de la vivienda, usted es dueño de una casa y hay inversores que quisieran comprar acciones sobre el valor neto de su casa a cambio de efectivo”, explica.
Como propietarios parciales, estos inversores no se presentarán en la puerta de su casa con una maleta esperando acceder a su habitación de invitados; en realidad, no tienen ningún derecho sobre su propiedad. Pero al final del plazo del acuerdo de apreciación compartida, que a menudo es de 10 años, se le pedirá que devuelva ese anticipo en efectivo, más una parte del valor de apreciación de su casa si realmente aumentó de valor, explica Cynthia Meyer, una planificadora financiera certificada con Planificación de la vida real. Por lo general, en este tipo de acuerdos, si el valor de su casa bajó, pagará el anticipo en efectivo, menos un porcentaje de la depreciación.
Los acuerdos de participación en el valor neto de la vivienda son más comunes en áreas donde las propiedades residenciales han aumentado de valor significativamente y, por lo tanto, tienden a tener mucho valor. Pero si no puede devolver el préstamo, los inversores podrían ejecutar la hipoteca de su propiedad, explica Meyer.
Entonces, ¿por qué podrías morder esta oferta? La respuesta corta: tiene mal crédito o no tiene ingresos estables.
Supongamos que tiene un valor de $ 200,000 en equidad en su casa. No se trata solo de estar sentado en una caja fuerte a la que pueda acceder fácilmente, explica Macy. Pero si quisiera hacer, digamos, un proyecto de renovación o pagar un gran gasto, el acuerdo podría brindarle acceso temprano a su capital. Pero si tiene un crédito decente y un empleo estable, es mejor que contrate un Línea de crédito con garantía hipotecaria, Dice Meyer.
En algunos mercados calientes, los inversores buscan asociarse con los compradores de vivienda que ocuparían la propiedad en la que están invirtiendo. El inversor, en este caso, cubriría la mayor parte o la totalidad del pago inicial, explica Jess Kennedy COO y cofundador de Línea recta, una plataforma de préstamos digitales. "Si la propiedad se revaloriza, el inversor y el ocupante se reparten las ganancias", dice Kennedy. "Si la propiedad se deprecia, el inversor verá una pérdida en su inversión".
En este arreglo, el ocupante paga todo el mantenimiento de la propiedad, al igual que un propietario habitual. Sin embargo, comprar una casa con un inversionista puede ser una movida arriesgada, porque es posible que tenga que devolverle el dinero al inversionista dentro de ese plazo de 10 años. Para hacer esto, podría vender la propiedad, refinanciarla o encontrar alguna otra forma de pagarle al inversionista, dice Kennedy.
“Esto puede ser complicado, ya que nadie sabe cómo le irá al mercado de la vivienda de un año a otro o de una década a otra”, dice. "Es un riesgo".